テクノロジー
3月31日（金）、ボツワナの加入者数上位のモバイルネットワーク事業者であるMascom（マスコム）が 打ち上げ は、モバイルマネー事業体「MyZaka」を通じた短期融資商品です。
MyZaka Instant Loan」と名付けられたこのサービスでは、50ペソ（約4ドル）から最大1500ペソ（約115ドル）の融資を受けることができ、30日以内に支払うことができます。利用資格は、MyZakaプラットフォームでの利用状況によって決定され、ローンの利息は12％の一回払いの金利となる予定です。
Mascomは、ボツワナ第2位の携帯電話ネットワーク事業者であるOrangeに加わりました。 発足 は、2022年11月にモバイルマネー事業体であるOrange Moneyを通じて、短期ローン商品の提供を開始しました。Orange Moneyをご利用のお客様は、50～1200ペソの無担保短期ローンを7.5～12.5％の金利でご利用いただけます。
短期融資のパーティーに参加しているのは、銀行以外の金融機関だけではありません。ボツワナの大手商業銀行であるスタンビックも、インターネットバンキングで事前に承認された無担保融資を即座に実行できる「Toro」というサービスを開始しました。
ボツワナではここ半年で短期個人ローン商品が急増しましたが、このような商品を市場に投入する根拠は何なのでしょうか？
テクノロジー 消費者による流動性の要求＝Low hanging fruit
ボツワナでは、短期間の個人向け融資は目新しいものではありません。通信事業者や商業銀行が参入する以前は、「Metshelo」と呼ばれる貸付組合や他のタイプのマイクロレンダーが融資の大半を担っていました。メセロのメンバーは通常、毎月資金を集め、設定された金利で貸し付けを行います。年末になると、メッツヘローのメンバーは、資金と蓄積された利息を自分たちで分配します。
マコニサ」と呼ばれる小口融資業者は、通常15％から50％という高金利と、借り手の身分証明書や銀行カードなどを預かるという怪しい返済方法で悪名高い存在です。
によると ナコ・ボローテボツワナのAccess Bank Botswanaの商品・セグメント責任者であり、独立した専門家として、最近の短期ローン商品のブームは、商業銀行、モバイルネットワーク事業者（MNO）、その他のプレーヤーが、この種の商品の販売に潜む規模の拡大に気づいた結果であると述べています。
「業界は、短期的で少額の資金を必要とする金融問題の解決を望む顧客という、既存の未提供・未提供市場に目覚めつつあります。以前は、長期的なコミットメントを求める銀行にとって、これらの問題はあまり魅力的ではありませんでした」とボローテは述べています。
ボロテによれば、短期融資の急増を加速させているもう一つの要因は、融資の実行を効率化するために必要な技術が利用できるようになったことです。テクノロジーによって、事前審査やデューデリジェンスの部分だけでなく、こうした融資を処理する能力も安価に実現できるため、今ではそのビジネスを効率的に行うことができるのです」。[disbursing loans]とボローテは付け加えた。
テクノロジー コラボレーションのチャンスはたくさんある
Mascomが短期ローン商品を発売する際、汎アフリカの金融サービスプロバイダーであるLetshegoと提携した。となったOrange Money Botswana。 たんたいじったい また、親会社であるOrange Botswana社から、Access Bank Botswana社と共同で、製品を発売しています。
通常、MNOと金融サービスプロバイダーとのコラボレーションは、MNOが広範な顧客ベースと必要な技術をもたらし、金融サービスプロバイダーが商業銀行または非銀行機関であるため、融資や資金調達の専門知識をもたらすという点で共生的である。
しかし、短期融資のバリューチェーンに欠かせない存在でありながら、ボツワナではまだ参加者が少ないのが、フィンテックの新興企業です。「小規模なフィンテックは、融資の実行に伴う特有の問題をより早く、より速く、より優雅に、より便利に処理できるシステムを開発する機敏さを備えています。つまり、銀行には資本があり、携帯電話会社には顧客基盤があり、フィンテックはそのプロセス全体を促進するために参入すべきなのです」とボローテは述べています。
また、バリューチェーンに関わるいずれの事業者にとっても、単独で事業を行うことは非効率的である。銀行にとっては、資本や経験はあっても、MNOが持つ顧客基盤の方がはるかに有利であろう。
MNOの場合、技術や顧客基盤は確保されていても、金融サービスにおける資本や経験が不足している。フィンテック企業は、顧客のペインポイントを解決する技術は持っていても、短期融資を行うための必要な資本と顧客基盤がない。
また、短期ローン業界には競争が存在することも、努力の統合を必要とする要因のひとつです。メセロは独立前の時代から存在し、何十年にもわたって長期的な成功を保証してきた要因のひとつは、メセロに付随するコミュニティの感覚です。新規参入組がコラボレーションなしにこれを超えるのは難しいだろう。
例えば、メセロローンの借り手が支払いに苦労している場合、柔軟な支払い条件を求めることは珍しいことではありません。このような条件には、通常、罰則はありません。これは、新規参入企業にとって導入が困難である。例えば、マスコムの短期ローン商品では、デフォルトの1ヶ月目に5％、2ヶ月目にさらに5％の違約金が発生する。
資本、技術、経験などの要素が融合して有利になったとしても、努力の集約がなければ、新規参入者が合理的な期間内に既存企業から大きなシェアを獲得することは難しいでしょう。
テクノロジー 短期ローン商品が消費者に与える影響
ボローテによれば、特に銀行からの長期融資を受けられない層にとって、短期融資商品は金融包摂を促進する上で大きな役割を果たすという。
「これらのローンは、短期的で少額であることが多い現実の金銭的な問題を解決したいと考えるお客様にご利用いただいています。ボツワナでは、生活費の高騰、所得の不平等、失業率などを考えると、このような市場層は多いのです」とボロテは付け加えました。
しかし、曰く リチャード・ハリマン（Richard Harrimanという192,000人の会員を持つ啓発団体を運営する消費者保護の提唱者である。 コンシューマー・ウォッチドッグ・ボツワナ短期ローン商品の普及は、バツワナの金融生活、特にその商品が救済を意図したものと同じものに悪影響を与える可能性があります。
CEICデータの統計によると、ボツワナの家計負債は2003年のGDPの10％から2022年には20％に急増し、現在は584億ペソ（～44億ドル）に達しています。ボツワナ銀行はさらに、次のように述べています。 しきたり [pdf] ボツワナの家計負債の構成は、銀行が60％、マイクロローンが35％、レンタルショップが6％となっています。
すでに家計に負担がかかっている国で、より多くのローン商品が普及したこと、また、以下のような借り入れに不利な環境であったことが挙げられます。 右肩上がりの金利 は、一部の消費者保護擁護団体にとって懸念の原因となっています。ボツワナの準備銀行も同じような感想を抱いているようです。
「家計の信用増加率がますます高くなる一方で、それに見合った所得の増加がない、あるいは十分な富を生み出せない場合、金融リスクが増加する可能性があります。金利や資金調達コストの上昇など資金調達条件が不利になった場合や、経済活動の低下により雇用や収入を得る機会が減少した場合、リスクは特に高まります。したがって、借り手が持続的に返済義務を果たし続ける能力に悪影響を及ぼします」と、当行は述べています。 陳述書.
「私たちが目にする主な問題は、何か問題が起きて支払いができなくなった場合にどうなるかです。最初は小さな借金を抱えていた人が、いつの間にか貸金業者に多額の借金を負ってしまうのです。残念ながら、このような状況は貧しい人々に最も影響を与えます。なぜなら、彼らはこのような短期融資商品を最も多く利用しているからです」とハリマンは述べています。
この問題に対処するために、ハリマンは、消費者が最終的に債務不履行に陥るような負債を負わされないように、商品の背後にあるテクノロジーが適切なデューデリジェンスを行う必要があると付け加えています。
オレンジマネーでは、デューデリジェンスとして、少なくとも6ヶ月以上サービスを利用していることを借り手に求めています。また、融資額は、キャッシュイン取引、請求書支払い、送金など、顧客の月次取引額に応じて決定されます。マスコムの商品も同様の条件となっています。
タボ・ケディキルヴェ弁護士であるMascomは、消費者が借り入れに振り回されないようにする必要性について、同じ感想を述べている。「オレンジマネーやマスコムの商品は、国内の他の既存のマイクロレンダ-と異なり、関連する規制当局に登録されていないことがほとんどですが、登録された団体と取引していることが確認できるのは良い点です。これは重要なことで、万が一、うまくいかないことがあっても、法律があれば大丈夫という安心感があります」とKedikilweは言います。
さらにKedikilweは、必要な支払いができなかったことによる訴訟を避けるために、顧客は常に細かい字を読んで、短期ローンの本質について自分自身を教育する必要があると付け加えています。「どのような契約でもそうですが、短期融資の条件やその結果について詳しく調べておくことが大切です。なぜなら、契約内容を守らなかった場合、どのような法的措置が待っているのか、そのリスクを引き受けることができるのかを知る必要があるからです」とKedikilweは付け加えました。
テクノロジー フィンテックの成長を加速させるきっかけに
ボツワナにおける短期個人ローン商品の普及は、これまであまり活発でなかった同国のフィンテック産業の成長を物語るものであろう。
業界の成長の告げ口にはならないかもしれないとしても、フィンテック・スタートアップが短期融資のバリューチェーンに取り込むことができる機会があるため、加速することは間違いないでしょう。銀行や非銀行金融機関がこのような融資を効率的に払い出すことを可能にするために、テクノロジーが中心的な役割を担っていることは明らかである。
さらに、これらの融資とその背後にあるテクノロジーは、金融の包括性を促進する上で重要な役割を果たしています。 ワースト10 世界の所得格差の
生活コストが上昇する中、経済的包摂を促進するために、必要な資金を国民に提供する必要があります。短期融資はその役割を担っており、その急増は歓迎すべきことである。
しかし、ローン商品が意図したとおりの層を取りこぼすことのないようにするためには、まだやるべきことがたくさんあり、ここでもテクノロジーの果たす役割は大きい。
教育や、借入のためのデューデリジェンスの一環として申込者を審査する役割を果たすことで、テクノロジーは、金融包摂を促進することと、借入によって負債を抱えることになる消費者を保護することのバランスを適切に取ることができます。
